Liquidität stellt ein zentrales Qualitätsmerkmal von Kapitalmärkten dar. Während für große Märkte umfangreiche Untersuchungen vorliegen, fehlt eine diesbezüglich tiefgehende Analyse für den österreichischen Markt bislang. Dies liegt vor allem an einem Mangel an geeigneten Daten. Im vorliegenden Beitrag wird die vom Institut für Banken und Finanzierung der Universität Graz in Kooperation mit der Wiener Börse AG erstellte Marktmikrostruktur-Datenbank "Finance Research Graz Data Services" vorgestellt, die für alle an der Wiener Börse gelisteten Unternehmen eine Vielzahl an Maßen zu Liquidität und Handelsaktivität auf täglicher Basis enthält und die für wissenschaftliche Zwecke kostenfrei zur Verfügung steht. Überdies werden erste Auswertungen zur Entwicklung der Liquidität am österreichischen Aktien markt seit 2002 präsentiert.
Liquidität am österreichischen Aktienmarkt: Datenbank "FiRe Graz DS"
AbhandlungenProf. Dr. Roland Mestel, Dr. Ludwig Nießen, Prof. Dr. Erik Theissen, Mag. Corinna Uhlenkamp, Daniel Wanger1)1)Roland Mestel, Erik Theissen und Corinna Uhlenkamp führten die vorliegende Arbeit im Rahmen eines vom Jubiläumsfonds der Oesterreichischen Nationalbank finanzierten Projektes durch (Projektnummer 17789).ÖBA 2019, 620 Heft 9 v. 15.9.2019
