Die folgende Studie schreibt die Untersuchungen der historischen Marktrisikoprämie österreichischer Aktien in dieser Zeitschrift fort. Dabei wird als Aktienindex weiterhin der MSCI Austria GD verwendet, der nunmehr seit einem halben Jahrhundert zur Verfügung steht. Sowohl bei ihm als auch bei einer zu Kontrollzwecken vorgenommenen Alternativrechnung mit dem ATX Total Return ergeben sich je nach Mittelungsmaß positive oder negative Werte, die sich deutlich von Werten für die implizite Marktrisikoprämie unterscheiden, die in der jüngeren Vergangenheit veröffentlicht wurden.
